inflexio

Выручка и торговый кредит: взгляд с позиции МСФО/IFRS 15

Чтобы начать новый год с чего-то действительно новенького, расскажу-ка я вам об интересной фишке самого свежего на сегодняшний день стандарта: МСФО/IFRS 15 «Выручка по контрактам с заказчиками».

О стандарте в целом мы уже говорили, поэтому сейчас речь пойдёт о тонкости: новаторском подходе к отражению в отчётности торгового кредита, то есть случаев, когда продавец кредитует покупателя или покупатель кредитует продавца. Может показаться, что звучит сложновато, но по сути это совершенно обычное дело. Ведь бывает, что продавец позволяет заплатить за товар или услугу не сразу, а потом? Так продавец кредитует покупателя. А бывает, что покупатель платит авансом до получения товара или услуги. Тут уж покупатель предоставляет продавцу кредит.

В общем, торговый кредит – это обычная история, существующая уже веками. Что тут можно придумать нового?

Можно, друзья, можно. Недостаток нашей фантазии с лихвой компенсируется пытливым умом разработчиков стандартов. Сразу предупреждаю: те, кто морщился при упоминании о дисконтировании в «старом» стандарте по выручке (это я поспешил так окрестить вскоре уходящий на заслуженный отдых МСФО/IAS 18 «Выручка»), после сегодняшней статьи могут совсем скукситься: МСФО/IFRS 15 пошёл в этом направлении ещё дальше. Но давайте по порядку.

Мухи отдельно – котлеты отдельно: причины внимания МСФО к торговому кредиту

Дался им этот торговый кредит! Что в нём такого особенного, что нужно как-то его особенно отражать?

Вся соль вопроса в том, что МСФО очень щепетильно относятся к терминам. Не из простого чистоплюйства, конечно, а из интересов тех самых инвесторов, ради которых и на деньги которых существует Совет по МСФО и вся МСФОшная машина в целом.

Так вот, чистота терминов требует, чтобы в выручке сидела именно вы-руч-ка: сумма, которую компания должна получить за товары и услуги, реализация которых составляет её основную деятельность. То есть в выручке должна быть отражена только та деятельность, ради которой компания существует. Значит, выручка не должна включать любые другие сопутствующие доходы и расходы.

В общем, в выручке должна быть только концептуально «чистая» выручка.

По сути это означает, что те самые товары и услуги, которые компания реализует в ходе основной деятельности, надо включать в выручку по наличной цене, по цене «здесь-и-сейчас». То есть по цене, по которой компания эти товары и услуги продавала бы в момент отражения выручки в отчётности.

А торговый кредит, видите ли, мутит воду выручку. Оказывается, в этом случае фактическая цена продажи товара или услуги в договоре может отличаться от наличной цены «здесь-и-сейчас» только потому, что в цену продажи закладывается скрытый или явный процентный доход или расход от торгового кредитования. Тогда фактическая цена продажи – это не выручка. Поэтому в соответствии с МСФО эту цену нужно скорректировать на доходы или расходы от торгового кредитования. Такой вот принцип «мухи отдельно – котлеты отдельно».

Отражение торгового кредита в «старичке» МСФО/IAS 18 «Выручка»

Сегодняшнему читателю этих строк, знакомому с логикой МСФО, этот принцип «очищения» выручки вряд ли покажется спорным. Пусть выручка будет чистой – кто же против. Тогда вам будет интересно узнать, что Совет по МСФО до этого озарения дошёл не сразу. Например, в МСФО/IAS 18 отделение торгового финансирования от выручки нашло лишь одностороннее воплощение: в случае предоставления кредита покупателю.

Воспроизведу соответствующий пассаж из стандарта-«старичка» дословно: «Выручка должна оцениваться по справедливой стоимости полученного или подлежащего получению возмещения… Когда договор фактически представляет собой операцию финансирования, справедливая стоимость возмещения определяется дисконтированием всех будущих поступлений».

То есть при предоставлении торгового кредита покупателю (покупатель заплатит в будущем) сегодняшняя выручка оценивается по дисконтированной стоимости. Дисконтированная стоимость служит своего рода эквивалентом стоимости товара или услуги «здесь-и-сейчас», как если бы товар продали сегодня с немедленной оплатой деньгами.

Давайте на цифрах посмотрим, как это будет отражаться в отчётности. Вопрос определения ставки дисконтирования оставим за кадром, сегодня разговор не о ней. Просто заметим между строк, что МСФО/IAS 18 требует использовать для целей дисконтирования «вменённую процентную ставку» и, чтобы мы не терялись в догадках, даёт кое-какие рекомендации по её расчёту.

Пример 1: Продавец кредитует покупателя

1 января 2013 года компания-продавец продала покупателю партию товара. На эту дату все изложенные в МСФО/IAS 18 критерии признания выручки полностью выполняются. По условиям договора покупатель должен оплатить всю партию спустя 2 года после продажи, т.е. 31 декабря 2014 года.

В соответствии с договором стоимость партии товара для покупателя составила 121 млн. руб. Вменённая ставка процента для отсрочки платежа на 2 года составляет 10%. Эта ставка отражает тот факт, что в соответствии с прайс-листом продавца в случае немедленной оплаты деньгами такая же партия товара была бы продана за меньшую сумму.

Задание:

Подготовьте выписки из отчётности компании-продавца в отношении данной операции за год, закончившийся 31 декабря 2013 года и за год, закончившийся 31 декабря 2014 года.

Приступаем. Оплата за товар произойдёт через 2 года после поставки, и цена продажи (121 млн. руб.) учитывает факт такой значительной отсрочки, то есть включает в себя доход от финансирования покупателя. Поэтому здесь всё просто – мы следуем прямому предписанию МСФО/IAS 18, то есть оцениваем выручку по дисконтированной стоимости на момент признания, то есть 1 января 2013 года.

ЧИТАТЬ ЕЩЁ
Как не «закипеть», готовясь к экзаменам?

Единственная техническая сложность – это дисконтный множитель для вменённой ставки 10% и для 2х лет отсрочки, который мы можем взять из финансовых таблиц или рассчитать самостоятельно по этой методологии. Этот множитель равен 0.826, и теперь у нас есть всё для признания выручки 1 января 2013 года:

Дт Дебиторская задолженность 100
Кт Выручка (121 млн. руб. х 0.826) 100

Требование «чистоты» выручки соблюдено. С помощью дисконтирования мы вышли на приблизительно ту же стоимость товара, которую пришлось бы заплатить покупателю «здесь-и-сейчас», на дату поставки. Но это не вся история.

Обратите внимание, что, признав выручку по дисконтированной стоимости, мы и дебиторскую задолженность тоже оценили в сумме 100 млн. руб. Как будто на сегодняшний день покупатель должен нам именно «сегодняшнюю» цену товара. Однако мы-то знаем, что покупатель заплатит нам не 100 млн. руб., а 121 млн. руб. И разница между этими двумя суммами – 21 млн. руб. – это не выручка, а доход от предоставления торгового кредита. Который компания-продавец заработает не единовременно в момент поставки, а за 2 долгих года с 1 января 2013 по 31 декабря 2014.

Поэтому за первый год, закончившийся 31 декабря 2013 года, нам надо будет начислить доход по ставке 10%:

Дт Дебиторская задолженность 10
Кт Процентный доход (100 млн. руб. х 10%) 10

Подчеркну ещё раз, что этот доходне выручка. Он тоже будет признан в прибылях и убытках, но ниже выручки, как прочий доход. Ведь предоставление кредита – не основная деятельность компании-продавца товаров.

В итоге выписки из отчётности за год, закончившийся 31 декабря 2013 года, будут выглядеть так:

Отчёт о прибылях и убытках
Выручка 100
Процентный доход (100 млн. руб. х 10%) 10
Отчёт о финансовом положении
Оборотные активы
Дебиторская задолженность (100 млн. руб. + 10 млн. руб.) 110

В течение следующего года произойдут два важных события. Во-первых, компания-продавец «заработает» ещё доход от предоставления торгового кредита по ставке 10%, только теперь этот доход будет начисляться уже на дебиторскую задолженность в размере 110 млн. руб.:

Дт Дебиторская задолженность 11
Кт Процентный доход (110 млн. руб. х 10%) 11

Во-вторых, в самом конце 2014 года произойдёт окончательный расчёт за всю поставку в соответствии с договорными условиями, когда покупатель оплатит и саму стоимость товара, и стоимость торгового кредита:

Дт Деньги 121
Кт Дебиторская задолженность 121

Итоговые выдержки из отчётности по состоянию на 31 декабря 2014 года будут выглядеть так:

Отчёт о прибылях и убытках
Процентный доход (110 млн. руб. х 10%) 11
Отчёт о финансовом положении
Оборотные активы
Деньги 121

Подытожим то, что мы пока увидели. Применение МСФО/IAS 18 позволило отделить выручку (как доход от основной деятельности) от дохода, связанного с предоставлением торгового кредита покупателю. И признаны эти разные доходы в соответствующих (разных) периодах.

Хорошо, это был случай отсроченной оплаты. А как быть, если продавец получил аванс? Ведь мы можем предположить и зеркальную ситуацию: покупатель сначала заплатил продавцу, а товар получил только 2 года спустя. А цена товара для покупателя из-за такого раннего аванса оказалась ниже.

Что на это ответит МСФО/IAS 18? Процитирую его ещё разок: «Выручка должна оцениваться по справедливой стоимости полученного или подлежащего получению возмещения». Продавец уже получил аванс? По справедливой стоимости полученного аванса и оцениваем выручку. Разумеется, отражаем эту выручку тогда, когда выполняются критерии признания, а не в момент получения аванса. Но сумма выручки остаётся равной сумме аванса.

То есть по МСФО/IAS 18 получается, что мы корректируем выручку в случае кредитования покупателя продавцом, и ничего не делаем в случае кредитования продавца покупателем. Странно?

Отражение торгового кредита в МСФО/IFRS 15 «Выручка по контрактам с заказчиками»

Стандарт-«новичок» оказался в этом смысле теоретически более последовательным. Он вообще уделяет цене и её составляющим больше внимания, чем МСФО/IAS 18. Не смакуя все подробности, в свете нашего сегодняшнего интереса выделю следующие пассажи:

«При определении цены транзакции компания должна скорректировать сумму обещанного возмещения, чтобы отразить изменение стоимости денег во времени, если сроки платежей по контракту обеспечивают либо заказчику, либо компании значительные выгоды финансирования».

И далее: «Компания должна показывать эффект финансирования (процентный доход или процентный расход) отдельно от выручки».

Без каких-либо экивоков: корректируйте выручку, чтобы очистить её от эффекта финансирования, и покажите доходы или расходы от финансирования отдельно. Но самое важное, что МСФО/IFRS 15 прямым текстом говорит, что делать это надо в обоих случаях – и когда продавец кредитует покупателя (как того требовал МСФО/IAS 18), и когда покупатель кредитует продавца (чего не было в МСФО/IAS 18). Новый стандарт исправил однобокость старого.

Предлагаю разобрать пример учёта выручки в случае, если покупатель кредитует продавца.

Пример 2: Покупатель кредитует продавца

1 января 2013 года компания-продавец заключила с покупателем договор о поставке партии товара 31 декабря 2014 года. Условия признания выручки в соответствии с МСФО/IFRS 15 будут выполнены 31 декабря 2014 года.

ЧИТАТЬ ЕЩЁ
Выбытие дочерних компаний на ДипИФР? Не может быть! Или… может?

По условиям договора покупатель может оплатить всю партию товара либо 1 января 2013 года, либо на дату поставки, т.е. 31 декабря 2014 года. Стоимость партии товара при оплате 1 января 2013 года составляет 100 млн. руб., а при оплате 31 декабря 2014 года составляет 121 млн. руб.

Покупатель выбрал оплату 1 января 2013 года. По состоянию на 1 января 2013 года компания-продавец может заимствовать средства на 2 года под 10%.

Задание:

Подготовьте выписки из отчётности компании-продавца в отношении данной операции за год, закончившийся 31 декабря 2013 года и за год, закончившийся 31 декабря 2014 года.

Минуточку внимания. Цена товара разная в разные периоды времени: на дату заключения договора и 2 года спустя. Это нередкий сценарий в нашем динамичном мире. Задача МСФО, если помните, выручку признавать по цене товара «здесь-и-сейчас» на дату признания выручки. Иными словами, выручка должна быть оценена в сумме, максимально приближенной к цене товара на 31 декабря 2014 года, даже если эта цена будет отличаться от суммы полученных денег. Вот она, конечная цель нашего учётного священнодействия.

Начинаем шаманить. Итак, 1 января 2013 года покупатель внёс аванс в размере 100 млн. руб. Получив его, продавец принял на себя контрактное обязательство (это терминология МСФО/IFRS 15) по поставке товара через 2 года:

Дт Деньги 100
Кт Контрактное обязательство 100

Чем продавец планирует погашать это обязательство? Передачей товара. Только этот товар в момент поставки через 2 года будет уже стоить не 100 млн. руб., а 121 млн. руб. То есть «вернёт» продавец товаром больше, чем получил деньгами. Разница в размере 21 млн. руб. – это процентный расход, затраты на финансирование, которое продавцу предоставил покупатель. Это цена кредита.

За год, закончившийся 31 декабря 2013 года, процентный расход будет учтён так:

Дт Процентный расход (100 млн. руб. х 10%) 10
Кт Контрактное обязательство 10

Соответственно, выдержки из отчётности по состоянию на 31 декабря 2013 года сложатся в такую картинку:

Отчёт о прибылях и убытках
Процентный расход (100 млн. руб. х 10%) (10)
Отчёт о финансовом положении
Краткосрочные обязательства
Контрактное обязательство (100 млн. руб. + 10 млн. руб.) 110

В течение 2-го года вплоть до даты поставки продавец опять начисляет процентный расход на контрактное обязательство, только на начало года это обязательство уже равно не 100 млн. руб., а 110, поэтому и сам процентный расход будет чуть больше, чем в прошлом году:

Дт Процентный расход (110 млн. руб. х 10%) 11
Кт Контрактное обязательство 11

А 31 декабря 2014 года продавца ожидает «расплата», то есть погашение контрактного обязательства поставкой товара и признанием выручки:

Дт Контрактное обязательство (110 млн. руб. + 11 млн. руб.) 121
Кт Выручка 121

Обратите внимание, что за 2 года мы довели выручку до той, которая была бы в случае продажи товара с немедленной оплатой 31 декабря 2014 года, то есть добились того, к чему стремились. Итоговые выдержки из отчётности за год, закончившийся 31 декабря 2014 года, будут выглядеть так:

Отчёт о прибылях и убытках
Выручка 121
Процентный расход (110 млн. руб. х 10%) (11)

Пятиминутка рефлексии

Как видите, «революционность» МСФО/IFRS 15 состоит в том, что он «разворачивает» полученный аванс в размере 100 млн. руб., требуя показать отдельно выручку 121 млн. руб. и отдельно процентный расход в 21 млн. руб. Выручка признаётся в сумме бОльшей, чем полученные за неё деньги.

Стоп. Разве это не завышение выручки? Что, между прочим, противоречит бухгалтерскому принципу осмотрительности. Помните про такой? Что-то вроде «не завышай активы и доходы»?

Нет, не завышение. По двум причинам. Во-первых, принцип осмотрительности из МСФО убрали при пересмотре «Концептуальной основы финансовой отчётности» в 2011 году. Убрали потому, что он противоречит нейтральности отражения финансовой информации.

Нейтральность ситуации с авансом проста. Тот факт, что мы продали товар за 100 млн. руб. наличными – это результат договорённости с покупателем о взаимных уступках: он заплатил раньше и предоставил нам торговый кредит, а мы ему в ответ скинули цену. Услуга за услугу, так сказать.

Поэтому кажущееся «завышение» выручки – это применение другого МСФОшного правила: не разрешать взаимозачёт доходов (выручка) и расходов (процентный расход). И это – во-вторых.

Но я всё-таки рискну высказать гипотезу, что в МСФО/IAS 18 ситуация с авансом не нашла правильного отражения именно из-за кажущегося противоречия с принципом осмотрительности. И новый подход МСФО/IFRS 15 стал возможен именно после официальной отмены этого принципа, когда Совет по МСФО снял с себя оковы ложной скромности при оценке доходов и активов.

И последний практический вопрос: новый стандарт разрешает не заморочиваться с отдельным отражением компонента финансирования – кто бы кого ни кредитовал – в случае, если период кредитования составляет год или меньше. Вы ведь не расстроились?

1 - комментарии к теме "Выручка и торговый кредит: взгляд с позиции МСФО/IFRS 15"

  1. Ну до чего ж блестящий язык! Ну, просто на пальцах! Спасибо Вам огромное! Лучше Вас никого нет!

Оставить сообщение

Ваш e-mail не будет опубликован. Обязательные поля помечены *